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资本市场曲线里面的贝塔系数是怎么确定的,一般在哪能找到,还是软件分析出来的

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同学你好,该知识点来自沪江网校《小白玩转7大理财产品【年卡学霸班】》的课程,想要更系统的学习,欢迎进入课程学习。不仅可以和更多的同学一起学习,而且还有老师、助教随时的学习指导和知识点解答哦。

同学你好,贝塔系数,是一种风险指数,用来衡量单只股票或股票基金相对于整个股票市场的价格波动。贝塔系数可以利用回归的方法计算。贝塔系数为1即证券的价格与市场一同变动。贝塔系数高于1即证券价格比总体市场更波动。贝塔系数低于1(大于0)即证券价格的波动性比市场为低。公式为:β=cov(ra,rm)/ σ^2
Cov(ra,rm)是证券 a 的收益与市场收益的协方差; σ^2是市场收益的方差。

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